안녕하세요 3Q 실적시즌도 마감되었습니다. 실적 시즌이 될 때마다 복권을 까는것 같다는 기분이 듭니다. 어닝 서플이 나오면 주가가 크게 상승하기도 하고 쇼크가 나오면 주가가 크게 하락하기도 하기 때문이죠. 기업 실적들을 살펴보았는데, 바텀 피싱 관점에서 접근할만한 기업들을 몇개 찾았기에 공유하고자 글을 쓰게 되었습니다. 이전부터 들어갈 타이밍만 노리고 있던 기업들이기도 해서 관심있게 실적을 보았는데, 반전의 낌새가 보이는 듯 해서 한 번 지켜볼만하다는 생각이 들어서 글을 써보아야지 생각하게 됐습니다. 우선 신세계입니다.다들 아시다시피 주가는 꽤 오랜기간 조정을 받았습니다. 45만원을 찍고 18만원 가량까지 조정을 받기도 했었죠. 반토막 이상이 난 셈입니다.밸류에이션은 당연히 저렴합니다. PBR 기준으로 ..
안녕하세요 올 한 해도 이제 거의 끝나가는 것 같습니다. 유난히 변동성이 커서 힘들었던 장세로 보이는데, 이 와중에 훌륭한 수익을 내시는 분들을 보면서 더욱 정진해야겠다는 생각을 하는 요즘입니다. 개인적으로도 나쁘진 않았던 한 해지만, 아쉬웠던 점도 있었던 터라 내년에는 더욱 분발해야겠다는 생각을 하면서 종목 선정에 매진하고 있습니다. 그래서 내년도 좋아질 종목들을 찾고 있는 중인데, 그 와중에 몇 개 공유를 해보려고 합니다. 투자 아이디어를 공유하면서 스스로 생각을 가다듬는 효과가 있기 때문에 이런 과정을 즐기는 편입니다. 제가 몰랐던 부분에 대한 비판도 환영하니 의견을 공유해보고 싶네요. 오늘은 LGD에 대해서 써보겠습니다. 글을 준비해서 시리즈 식으로 써보려고 하니 관심 부탁드리겠습니다 ㅎㅎ LG디..
안녕하세요 오늘은 아주 좋은 반도체 관련 리포트를 읽고 제맘대로 요약한 다음, 내년도 낸드/디램/비메모리 투자계획까지 수립해보았습니다. 제가 추천해드린 오늘의 리포트는 바로 이베스트투자증권 최영산 애널리스트님께서 발간하신 '반도체 - Over the horizon'이라는 제하의 리포트입니다. 아주 좋은 자료이니 꼭 읽어보시기를 강력 추천드립니다. 내용도 아주 방대하고 알차며, 반도체 공부하기에도 좋은 자료라고 생각됩니다. 우선 리포트 내용부터 요약+ 중간중간에 사견을 첨부하였고, 마지막에 제가 리포트를 읽고(그리고 이전부터 생각하던 것을 더해서) 분야별(낸드/디램/비메모리) 투자 전략까지 제시해보았습니다. (사견) 과거 반도체 사이클은 6분기 정도의 다운 사이클 길이를 가졌다고 합니다. 현재 6분기 정도..
안녕하세요 오늘 자동차 업종들 3Q 실적들이 대거 발표되었습니다. 실적 시즌이면 상당히 조마조마한데, 어닝 서프라이즈가 나오는 종목들은 깜짝 상승하기도 하고 반대로 어닝 쇼크가 나온 종목들은 폭락을 하기도 하기 때문입니다. 그런데 자동차 업종들은 이미 실적이 잘 나오리라는게 어느정도 예견이 되고 있는 상황이었기 때문에 크게 불안감은 없었는데, 문제는 실적이 어느정도 잘 나올지가 궁금했었습니다. 아래에서 실적들을 한 번 살펴보시고 개인적인 견해를 말씀드리도록 하겠습니다. 국내의 경우 실적을 볼 때, '시장전망치 대비' 얼마나 잘 나왔는지가 매우 중요합니다. 전년 동기 대비 감익되더라도 전망치 대비 잘 나온 경우에는 주가가 바닥을 다지고 올라갈 수 있기 때문입니다. 물론 전년 동기 대비 얼마나 실적이 좋아졌..
안녕하세요 오늘은 최근 읽은 리포트 중에서 아주 좋은 리포트인, 역사에서 찾은 해답 '디벨로퍼' 마켓이라는 제하의 리포트를 소개해드리고자 합니다. 최근 들어 투자관을 조금씩 바꾸고 있는데요. '빅사이클'이나 '트렌드'에 주목하는 쪽으로 투자관을 조금씩 변화시키고 있습니다. 5g 장비주들을 보면서, 빅사이클에 돌입한 산업의 경우 어마어마한 수익을 낼 수 있다는걸 깨달았기 때문입니다. 2019/08/29 - [투자관련칼럼] - 큰 수익은 빅사이클에서 나오는법 - 2차전지, OLED장비, 자동차부품 오늘 소개해드린 리포트 역시 보자마자 빅사이클을 소개해주는, 아주 좋은 리포트라는 생각이 들었습니다. 일부만을 발췌하였으니 풀텍스트를 꼭 한 번 읽어보시길 권해드리겠습니다. 풀텍스트는 첨부파일을 받아보시면 됩니다...
안녕하세요 오늘은 코스피와 관련된 이야기를 해보려고 합니다. 고점 대비 코스피가 많이 내려왔기 때문에 코스피가 많이 싸다는 생각을 할 수 있는데, 올해 이익이 나오는 걸 보니 주가는 역시 이익의 함수라는 것을 확실히 알 수 있었습니다. 현 시점 기업들의 이익을 보니 코스피는 적정 레벨에서 움직이고 있다는 것을 알 수 있었습니다. 이베스트 투자증권 퀀트 애널리스 염동찬 연구원님이 발간하신 Qlipboard를 통해 살펴보도록 하겠습니다. 매번 좋은 자료 내주시는 애널리스트님께 감사인사드리겠습니다. 본격적인어닝시즌앞두고이익추정치하향조정지속 ● 지난주 삼성전자의 긍정적인 잠정 실적 발표에도 불구하고, 한국 전체 기업 실적은 하향 조정을 지속 ● 자동차 업종의 충당금 설정 이슈가 연간 이익추정치 하향 조정에 가장..
안녕하세요 오늘은 괜찮아 보이는 카메라 부품 업체를 하나 소개해드리고자 합니다. 저도 이제 알게된 회사여서, 매수 추천은 당연히 아니구요. 정보 공유차 작성하는 글이니 공부 차원에서 한 번 읽어보시면 좋을듯 합니다. 아래 내용은 이베스트투자증권에서 발간된 "액트로 탐방 노트"라는 제하의 리포트에서 가져온 것입니다. 액트로 기업개요: 이익률 높은 액츄에이터 전문 업체 ● 액트로는 삼성전기 출신 인원들이 설립한 스마트폰 카메라 부품 업체로써, 2012년에 설립되어 2018년에 상장되었다. 동사의 주요 판매 제품군은 스마트폰 카메라에 탑재 되는 AF, OIS, IRIS 액츄에이터 등으로 2분기 기준 동사의 전체매출에서 액츄에이터 가 차지하는 비중이 97%에 달한다. 동사의 2분기 영업이익률은 14.5%로 부품..
안녕하세요 오늘은 오랜만에 논리 바이오 포트폴리오를 공유해드리고자 합니다. 바이오 광풍이 불었던 작년(재작년인가요 정확하게 기억이 안나네요), 신약 모멘텀에 초점을 맞춘 포트폴리오를 구성해보는 아이디어로 시작하게 되었던 기억이 있습니다. 실제 투자중인 종목들은 아니고, 개인적인 아이디어 점검 차원 내지 괜찮은 종목을 개인적으로 셀렉해볼 목적으로 구성한 포트이지만 간만에 성과가 궁금해져서 다시 글을 쓰게 되었습니다. 2018/12/12 - [포트폴리오 및 수익인증] - 2018. 12. 12. 논리 바이오 포트폴리오 성과 공유2018/12/29 - [포트폴리오 및 수익인증] - 2018. 12. 29. 논리 바이오 포트폴리오 성과 공유2019/02/14 - [포트폴리오 및 수익인증] - 2019. 2. 1..
안녕하세요 오늘은 OLED 소재/장비주와 관련된 이야기를 드려보려고 합니다. 올해 초부터 OLED 빅사이클 대두 가능성에 대해 말씀드린바 있고, 관련된 리포트나 뉴스등을 지속 업데이트 드린 바 있습니다. 올초에 주가가 좋았다가 기대감이 꺾이면서 1차 조정을 겪었었고, 이후 다시 기대감이 올라오면서 최근 랠리를 지속중에 있습니다. OLED 소재/장비주의 전반적인 투자 포인트는 투트랙으로 이해하시면 편합니다. 1. 중국 업체들의 소형 OLED 투자2. 삼성전자의 대형 OLED 투자(QD-OLED) 두가지 포인트에 맞춰서 수혜 업체를 정확히 타겟팅하는게 수익률 재고 측면에서 상당히 중요합니다. 특히 OLED 소재/장비주 중에는 LG디스플레이향 업체들도 많은데, LGD의 경우 최근 회사 분위기가 상당히 좋지 않..
안녕하세요 오늘은 주말인데 별다른 약속도 없고, 간만에 집에서 휴식을 취하다보니 이런저런 생각이 많이 들더군요. 제가 남에게 훈수 둘 실력은 안되기 때문에, 이 글은 저 자신을 위한 글이기도 하며, 혹시라도 남에게 의존하고자 하는 일부 투자자분들에게 드리고 싶은 진심어린 충고가 담긴 글이기도 합니디. 골판지주에 대한 이야기를 하겠지만, 골판지주에 대한 애기보다는 일부 블로거들의 행태에 대해 비판하고 싶어서, 또한 일부 유명 블로거들의 글만 보고 묻지마 투자하는 일부 투자자분들에게 진심어린 충고를 하고 싶어서 쓴 글입니다. 우선 골판지주에 대해 잘 모르는 투자자도 있을 듯 해서, 골판지주 관련 스토리를 먼저 말씀드리고자 합니다. 골판지주가 작년 중반부터 슬슬 나오더니 작년 후반에는 일부 유명 블로거들 위주..
안녕하세요 오늘은 하이닉스, 삼성전자와 관련된 이야기, 반도체 업황 전반에 대한 이야기를 DB금융투자에서 나온 '메모리 반등의 루틴'이라는 제하의 리포트를 통해 해보려고 합니다. 아주 좋은 리포트라고 생각하며, 투자 방향을 전면 수정하는데 큰 도움을 주었습니다. 좋은 리포트라고 생각되니 꼭꼭 풀텍스트를 읽어보시길 강추드립니다. 다만 리포트의 내용은 많이 참고 하였지만, 투자 방향에 있어서는 애널리스트님과 의견을 다소 달리해보았습니다. 아래에선 리포트 내용을 요약하였고 중간중간 사견을 첨부하였으며, 말미에는 제 의견을 정리해보았습니다. Summary최근들어 메모리 업체들의 의미있는 주가 상승이 발생하고 있다. 연초대비 삼성전자와 SK하이닉스의 주가는 27~35% 수준 상승하였고, 관련 장비, 소재업체들의 ..
안녕하세요 오늘은 2차전지 업종과 관련된 이야기를 드려볼까 합니다. 제 블로그를 자주 방문해주신 분들은 아시겠지만 저는 2차전지 산업을 상당히 긍정적으로 보는 사람 중에 한 명입니다. 그래서 관련된 공부 글도 상당히 많이 올렸었고 기업 분석글도 많이 올려드린바 있습니다. 직접 사라/마라 하지는 않는 제 블로그 스타일상 매수 추천은 한 바 없지만 이런저런 뉘앙스에서 매수를 추천한 것이나 다름 없긴 했었습니다. 저 역시 2차전지 비중을 당연히 들고 있었구요. 그런데 하반기로 가면서 2차전지 업종에 대한 생각이 많이 바뀌었는데, 최근에는 그 생각이 거의 확신으로 바뀌고 있습니다. 바로 2차전지 업종도 이제는 차별화가 필요한 섹터구나. 라는 생각입니다. 산업 공부를 하다보면 이쪽 산업에서 벌어지는 양상이 저쪽에..